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2. 產業鏈剖析
從產業鏈環節來看,軸承制造產業的上游產業鏈包括原材料、設備供應商等。軸承制造材料分鋼材、金屬材料等。下游應用與汽車行業、重型機械行業、家電和電機行業、工程機械行業等相關聯。整體來看,軸承制造產業上下游所涉及的領域范圍非常廣泛。
二、市場規模
1. 全球市場規模
2022年全球軸承市場規模約為1406億元,并有望保持8.5%的復合增速至2028年。全球軸承市場的增長主要受益于汽車、工業機械、航空航天等下游行業的需求增長,以及新技術的應用和創新,如智能軸承、輕量化軸承等。
2. 中國市場規模
中國是世界上最大的軸承生產國和消費國,占據了全球軸承市場的四分之一左右。近年來,中國軸承制造行業保持了穩定增長的態勢,受益于國內經濟的恢復和基礎設施建設的投資,以及國產替代和出口的拉動。2020年中國軸承制造行業完成營業收入1930億元,同比增長9.04%;2022年中國軸承制造行業完成營業收入2548億元,同比增長11.9%。
三、競爭格局
1. 全球競爭格局
全球軸承市場集中度較高,由八大家壟斷,競爭格局較為穩定。在全球范圍內,軸承行業經過多年產業競爭后,形成由瑞典、德國、日本、美國四個國家的八家大型軸承企業壟斷競爭的態勢。世界八大軸承企業包括斯凱孚(SKF)、舍弗勒(Schaeffler)、恩斯克(NSK)、捷太格特(JTEKT)、恩梯恩(NTN)、鐵姆肯(TIMKEN)、日本美蓓亞(NMB: 6479 JP)、不二越(NACHI: 6474 JP),2020年這八家軸承企業在國際軸承市場的市場占有率合計達到70%,成壟斷態勢。
2. 中國競爭格局
中國軸承制造行業集中度較低,市場份額前十的企業占比約為30%。人本集團是國內市場份額最大的企業,占比超過10%。全球八大軸承企業在國內市場也有一定的份額,但受到國產替代的影響,份額有所下降。中國軸承行業實現營業收入1930億元,其中排名前十的軸承制造企業實現營業收入542.2億元,占比約為28.1%。


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